Wesentliche Anlegerinformationen

Wesentliche Anlegerinformationen
Gegenstand dieses Dokuments sind wesentliche Informationen für den Anleger über diesen Fonds.
Es handelt sich nicht um Werbematerial.
Diese Informationen sind gesetzlich vorgeschrieben, um Ihnen die Wesensart dieses Fonds und die Risiken einer Anlage in ihn zu erläutern.
Wir raten Ihnen zur Lektüre dieses Dokuments, so dass Sie eine fundierte Anlageentscheidung treffen können.
LS FUND - NORTHERN STAR GLOBAL DYNAMIC OPPORTUNITIES 10+, A-Class EUR
LU0716673081
ein Teilfonds von LS FUND SICAV
Dieser Teilfonds wird von Limestone Platform verwaltet.
Ziele und Anlagepolitik
Ziele
Der Teilfonds verfolgt eine Absolute-Return-Strategie zwecks Erwirtschaftung einer positiven Rendite von 10%, annualisiert auf das angelegte Kapital für die Dauer eines Geschäftszyklus (3-7 Jahre), durch den Wechsel
zwischen den Vermögensklassen und die Auswahl geeigneter Anlagen,
wobei das Timing der Anlagen eine entscheidende Rolle spielt. Es kann
jedoch nicht garantiert werden, dass dieses Ziel erreicht oder eine positive Rendite innerhalb eines bestimmten Zeitrahmens erwirtschaftet wird.
anpassen. Allokationen zwischen Ländern und Sektoren können ebenfalls beträchtlich schwanken.
Des Weiteren plant der Teilfonds bisweilen maximal 20 % des Teilfondsvermögens in die Nutzung der Entwicklungen an den internationalen Märkten für natürliche Ressourcen und Rohstoffe zu investieren. Ein solches
Engagement erfolgt mithilfe von ETF und ETC.
Der Teilfonds kann zu Anlagezwecken und mit dem Ziel der Absicherung
und/oder effizienten Portfolioverwaltung auf Finanzderivate zurückgreifen.
Anlagepolitik
Der Teilfonds investiert hauptsächlich unter Anwendung eines Diversifizierungskonzepts in sämtlichen Regionen weltweit, einschließlich Schwellenmärkten und Frontier Markets, ohne Einschränkung auf spezifische Regionen oder Branchen in Aktien oder aktienbezogene Wertpapiere, festverzinsliche Wertpapiere, variabel verzinsliche Instrumente, börsengehandelte Fonds (ETF) und strukturierte Produkte (an die Volatilität gebundene
Produkte und Währungen oder währungsgebundene Produkte).
Der Teilfonds folgt bei der Vermögensallokation einem flexiblen Ansatz
und kann das Engagement in Aktien und Schuldpapieren in Abhängigkeit von den Marktbedingungen und Anlagegelegenheiten umfassend
Die Währung der Aktienklasse wird in EUR ausgedrückt.
Der Nettoinventarwert des Teilfonds wird an jedem Werktag in Luxemburg berechnet. Rücknahmen erfolgen jeden Mittwoch.
Bei den Erträgen handelt es sich um Erträge, die wieder angelegt werden (thesauriert).
Empfehlung
Dieser Teilfonds ist für Anleger geeignet, die ein mittel- bis langfristiges
Kapitalwachstum erzielen möchten.
Risiko- und Ertragsprofil
Geringeres Risiko
Höheres Risiko
Potenziell geringere Erträge
1
2
3
Potenziell höhere Erträge
4
5
6
7
Was stellt dieser Indikator dar?
• Die Berechnung des Risikoindikators beruht auf historischen Daten,
die nicht notwendigerweise eine verlässliche Information zum künftigen Risikoprofil des Teilfonds darstellen.
Risiken ausgesetzt, die vom Risikoindikator nicht angemessen erfasst werden:
• Risiken politischer, wirtschaftlicher, rechtlicher oder steuerlicher Natur
• Operationelles Risiko: Risiko bedeutender Verluste aufgrund
menschlichen Versagens, technischer Fehler, ungeeigneter Verfahren oder Prüfungen
• Bewertungsrisiko: Risiko, dass eine Anlage nicht korrekt bewertet
wird
• Es ist ungewiss, ob die ausgewiesene Risikokategorie unverändert
bleibt. Der Risikoindikator des Teilfonds kann sich im Laufe der Zeit
verändern.
• Risiko der Gegenpartei: Risiko, dass die Gegenpartei bei gemeinsam vereinbarten Kontrakte ihren Verpflichtungen nicht nachkommt
• Die niedrigste Kategorie stellt keine risikolose Anlage dar.
• Verwahrstellenrisiko: Risiko der Abrechnung und Verwahrung von
Wertpapieren
• Der Teilfonds LS FUND - NORTHERN STAR GLOBAL DYNAMIC OPPORTUNITIES 10+ zählt zur Kategorie 5 aufgrund seines flexiblen Konzepts bei der Vermögensallokation.
Welche Risiken sind in diesem Indikator nicht enthalten?
Neben dem Liquiditäts-, dem Kredit-, dem Zins-, dem Wechselkursrisiko
und dem Derivatrisiko ist der Teilfonds ferner den folgenden wesentlichen
Wo erhält man zusätzliche Informationen über die Risiken des Teilfonds?
Ausführlichere Informationen betreffend die Risiken des Teilfonds stehen
im Verkaufsprospekt des Fonds zur Verfügung, der am eingetragenen Sitz
der Verwaltungsgesellschaft erhältlich ist.
Kosten
Einmalige Kosten vor und nach der Anlage
Ausgabeauf- und
1,00%
Rücknahmeabschläge
1,00%
Dabei handelt es sich um den Höchstbetrag, der von Ihrer Anlage vor
der Anlage und vor der Auszahlung Ihrer Rendite abgezogen wird.
Kosten, die vom Fonds im Laufe des Jahres abgezogen werden
Laufende Kosten
2,83%
Kosten, die der Fonds unter bestimmten Umständen zu tragen hat
An die Wertentwicklung des
15% über der Performance von
Fonds gebundene Gebühren
8% jährlich, als Hurdle Rate
Die vom Anleger getragenen Kosten werden für die Funktionsweise des
Teilfonds, einschließlich der Vermarktung und des Vertriebs des Teilfonds
verwendet. Diese Kosten beschränken das potenzielle Anlagewachstum.
Die angegebenen Ausgabeauf- und Rücknahmeabschläge entsprechen dem höchsten Prozentsatz, der vom Kapitalengagement des Anlegers am Fonds in Abzug gebracht werden kann. In einigen Fällen
kann der Anleger weniger zahlen. Der Anleger kann über die aktuellen
Ausgabeauf- und Rücknahmeabschläge von seinem Finanzberater oder
der für ihn zuständigen Stelle informiert werden.
Für diese Aktienklasse ist es möglich Aktien in Aktien eines anderen Teilfonds umzutauschen. Für den Umtausch von Aktien wird eine Umtauschgebühr von maximal 1,00% erhoben.
Die laufenden Kosten beziehen sich auf die Kosten eines Jahres und wurden zum 31.12.2016 berechnet. Die laufenden Kosten können von Jahr
zu Jahr schwanken.
Dieser Prozentsatz schließt Folgendes aus:
• Performance Fee
• Wertpapiertransaktionskosten, außer im Falle von Ausgabeaufund Rücknahmeabschlägen die vom OGAW, bei Kauf oder Verkauf von Aktien in andere OGAW bezahlt werden.
Die der Aktienklasse berechnete Performance Fee für das letzte Geschäftsjahr betrug 0,01%.
Für weitere Informationen bezüglich der Kosten wird auf die Rubrik “Charges and expenses” des Verkaufsprospekts des Fonds, der am eingetragenen Sitz der Verwaltungsgesellschaft verfügbar ist, hingewiesen.
Zusätzliche Informationen zur Performance Fee finden sich ebenfalls im
Verkaufsprospekt.
Wertentwicklung in der Vergangenheit
Wertentwicklungen in der Vergangenheit sind keine verlässliche Indikation für die zukünftige Wertentwicklung.
Sämtliche Kosten und Gebühren mit Ausnahme der Ausgabeauf- und
Rücknahmeabschläge wurden berücksichtigt.
Die frühere Wertentwicklung wurde in EUR berechnet.
Der Teilfonds wurde im Jahr 2011 aufgelegt.
Diese Aktienklasse wurde im Jahr 2011 aufgelegt.
Praktische Informationen
Verwahrstelle
KBL European Private Bankers S.A.
Weitere Informationen und Verfügbarkeit der Preise
Weitere Informationen betreffend den Fonds, Kopien seines Verkaufsprospekts, seines letzten Jahres- und Halbjahresberichts und die aktuellsten
Aktienpreise des LS FUND SICAV können am Sitz der Verwaltungsgesellschaft kostenlos angefordert werden.
Der Verkaufsprospekt, der letzte Jahres- und Halbjahresbericht des Fonds
sind in Englisch erhältlich. Die Verwaltungsgesellschaft kann Ihnen über
andere eventuelle Sprachen, in denen diese Dokumente verfügbar sind,
Auskunft geben.
Die Einzelheiten der aktuellen Vergütungspolitik der Verwaltungsgesellschaft, einschließlich einer Beschreibung der Berechnung von Vergütungen und sonstigen Zuwendungen, können auf der Website
www.limestone.eu eingesehen werden. Eine Papierversion wird auf Anfrage kostenlos zur Verfügung gestellt.
Haftung
Limestone Platform kann lediglich auf der Grundlage einer in diesem Dokument enthaltenen Erklärung haftbar gemacht werden, die irreführend,
unrichtig oder nicht mit den einschlägigen Teilen des Verkaufsprospekts
des Fonds vereinbar ist.
Besteuerung
Der Fonds unterliegt dem luxemburgischen Steuerrecht. Abhängig von
Ihrem eigenen Wohnsitz könnte dies eine Auswirkung auf Ihre persönli-
che Steuerlage haben.
Spezifische Informationen
Der Teilfonds LS FUND - NORTHERN STAR GLOBAL DYNAMIC OPPORTUNITIES 10+ kann auch andere Aktienklassen ausgeben.
Informationen betreffend andere mögliche Aktienklassen, die in Ihrem
Land vertrieben werden, sind bei der Verwaltungsgesellschaft erhältlich.
Dieses Dokument mit wesentlichen Informationen für den Anleger beschreibt einen Teilfonds von LS FUND SICAV möglicherweise bestehend
aus mehreren Teilfonds. Der Verkaufsprospekt und die Jahres- und Halbjahresberichte werden für die Gesamtheit des Fonds erstellt.
Die Vermögenswerte und Verbindlichkeiten eines Teilfonds sind rechtlich
voneinander getrennt, sodass die Verpflichtungen eines Teilfonds die anderen Teilfonds nicht belasten.
Der Anleger hat das Recht seine Anlage in Aktien eines Teilfonds in Aktien
eines anderen Teilfonds umzuwandeln. Informationen bezüglich dieses
Rechts kann der Anleger im Verkaufsprospekt erhalten.
Zusätzliche Informationen für Anleger in der Schweiz
Der Vertreter in der Schweiz ist Acolin Fund Services AG, Affolternstrasse
56, CH-8050 Zürich. Die Zahlstelle in der Schweiz ist Frankfurter Bankgesellschaft (Schweiz) AG, Börsenstrasse 16, Postfach, CH-8022 Zürich. Der
vollständige Verkaufsprospekt, die Satzung, die wesentlichen Anlegerinformationen sowie die Halb- und Jahresberichte können kostenlos beim
Vertreter in der Schweiz angefordert werden.
Dieser Fonds ist in Luxemburg zugelassen und wird durch die Commission de Surveillance du Secteur Financier reguliert.
Limestone Platform ist in Estland zugelassen und wird durch die “Estonian Financial Supervisory Authority” reguliert.
Diese wesentlichen Informationen für den Anleger sind zutreffend und entsprechen dem Stand vom 15.02.2017.