Wesentliche Anlegerinformationen (KIID)

Wesentliche Anlegerinformationen (KIID)
Gegenstand dieses Dokuments sind wesentliche Informationen für den Anleger über diesen Fonds. Es handelt sich nicht um
Werbematerial. Diese Informationen sind gesetzlich vorgeschrieben, um Ihnen die Wesensart dieses Fonds und die Risiken einer Anlage
in ihn zu erläutern. Wir raten Ihnen zur Lektüre dieses Dokuments, sodass Sie eine fundierte Anlageentscheidung treffen können.
SPARX Japan Smaller Companies Fund (der “Fonds”), ein Teilfonds der SPARX Funds plc (die “Gesellschaft”)
Anteile der Klasse EUR Hedged A (Klasse mit Währungsabsicherung):
ISIN: IE00BNCB5Y09
(die “Anteile”)
Ziele und Anlagepolitik
Anlageziel des Fonds ist die Erzielung eines langfristigen
Nettoinventarwerts des Fonds können in Optionsscheine investiert
Wertzuwachses des Kapitals, indem in sorgfältig ausgewählte
werden.
japanische Unternehmen mit geringerer Börsenkapitalisierung
Alle diese Wertpapiere, in welche der Fonds investieren kann, können
investiert wird, die an anerkannten japanischen Börsen und Märkten
auch an Börsen außerhalb Japans notiert oder, solange sie Over-thenotiert und gehandelt werden, bei gleichzeitiger Absicherung des
Counter gehandelt werden, nicht börsennotiert sein. Der Fonds kann
Fonds gegenüber dem Risiko von Währungsschwankungen zwischen
höchstens 10% seines Nettovermögens in nicht notierte Wertpapiere
dem EUR und der Basiswährung des Fonds, dem japanischen Yen.
investieren.
Kleinkapitalisierte Unternehmen weisen eine Marktkapitalisierung von
Der Fonds wird Zahlungsmittel und Zahlungsmitteläquivalente bis zur
weniger als JPY 250 Milliarden (oder dem entsprechenden Wert in
Anlage der Zeichnungserlöse entsprechend der Anlagepolitik des
einer anderen Währung) auf oder zählen zum Zeitpunkt des ersten
Fonds einsetzen. Der Fonds kann auch in geschlossene, an der Tokyo
Erwerbs gemessen an der Marktkapitalisierung zu den 15% der
Stock Exchange notierte J-REITS investieren (nach japanischem
kleinsten notierten japanischen Wertpapiere.
Recht gegründete Real Estate Investment Trusts, die Anlagen in
Um sein Anlageziel zu realisieren, investiert der Fonds hauptsächlich
japanischen Immobilien tätigen). Der Fonds kann Terminkontrakte,
in marktgängige japanische Aktien, die nach Ansicht der
Optionen, Aktienleihgeschäfte und Devisentermingeschäfte zur
Anlageberatungsgesellschaft ein hohes Gewinnwachstumspotenzial,
effizienten Portfolioverwaltung und/oder zum Schutz gegen
ein
unterbewertetes
Gewinnwachstumspotenzial
oder
ein
Wechselkursschwankungen einsetzen.
unterbewertetes
Vermögen
aufweisen.
Die
Der Fonds wird Devisentermingeschäfte zu Absicherungszwecken
Anlageberatungsgesellschaft investiert mindestens zwei Drittel des
einsetzen und diese Absicherungsgeschäfte zum Zweck der
Gesamtvermögens des Fonds in Stammaktien von Unternehmen mit
Risikoreduzierung und mit dem Ziel tätigen, den Kapitalwert der
kleiner Börsenkapitalisierung, die ihren Sitz in Japan haben oder dort
Portfolioanlagen zu erhalten. Die Anlageberatungsgesellschaft wird
den überwiegenden Teil ihrer Geschäftstätigkeit ausüben und an der
den
Fonds
insbesondere
gegenüber
dem
Risiko
von
Tokyo Stock Exchange einschließlich Mothers, der Nagoya Stock
Währungsschwankungen zwischen dem EUR und der Basiswährung
Exchange, JASDAQ Securities Exchange oder anderen regionalen
des Fonds absichern.
Börse notiert sind.
Erlöse aus Anteilen des Fonds werden thesauriert und für die
Der Fonds kann das verbleibende Drittel seines Gesamtvermögens in
Anteilinhaber reinvestiert. Die Anlageberatungsgesellschaft empfiehlt,
folgende Wertpapiere investieren: in verschiedene auf japanische Yen
langfristig in diesen Fonds zu investieren. Die Fondsanteile können an
und andere Währungen lautende, festverzinsliche und/oder variabel
jedem Geschäftstag in Irland und in Japan zur Rücknahme vorgelegt
verzinsliche Wandelanleihen von Unternehmen oder Regierungen mit
werden. Für weitere Informationen wie das vollständige Anlageziel, die
einem Kreditrating von mindestens BBB nach Standard and Poor’s
Anlagepolitik und die Anlagestrategie des Fonds verweisen wir Sie auf
oder Baa nach Moody’s, sowie in Optionsscheine. 5% des
den Prospekt der Gesellschaft und die Fondsinformationskarte.
Risiko- und Ertragsprofil
Ein weiteres Risiko besteht darin, dass Wertpapiere von Unternehmen
mit kleiner Marktkapitalisierung oder mit diesen zusammenhängende
Finanzinstrumente einen engeren Markt als Wertpapiere von größeren
Gesellschaften haben, und es daher schwieriger sein könnte, diese
Wertpapiere zu einem günstigen Zeitpunkt oder ohne wesentlichen
Typischerweise geringere Rendite Typischerweise höhere Rendite Kursverlust zu verkaufen als Wertpapiere eines Unternehmens mit einer
großen Marktkapitalisierung und einem breiteren Markt. Außerdem kann
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die Kursvolatilität von Wertpapieren kleiner Unternehmen höher sein, da
diese Unternehmen im Allgemeinen anfälliger auf nachteilige
Dieser Indikator ist ein Maßstab für die Volatilität eines Fonds in den Marktfaktoren reagieren.
vergangenen fünf Jahren. Je höher die bisherige Volatilität eines Fonds
ist, desto höher ist die Einstufung und desto größer ist das Risiko, dass Bei Anlagen in Wertpapieren, die an der JASDAQ oder MOTHERS
den Anlegern aus dieser Anlage sowohl Verluste als auch Gewinne gehandelt werden, fließen Überlegungen ein, die bei Anlagen in
entstanden sind. Die tiefste Einstufung bedeutet nicht, dass ein Fonds etablierten, großkapitalisierten Unternehmen keine Rolle spielen; hierzu
einer risikofreien Anlage entspricht. Der Fonds wurde in die zählen niedrigere oder weniger strenge Notierungsstandards für
Risikokategorie 6 eingeteilt, da seine Volatilität als hoch eingestuft Unternehmen und Märkte, geringere Offenlegungspflichten, Illiquidität
wurde. Die Risikokategorie wurde anhand von simulierten historischen von Wertpapieren und Märkten sowie ein allgemein höheres Marktrisiko.
Performancezahlen berechnet; es kann sein, dass sie keinen
verlässlichen Indikator für das Risikoprofil des Fonds darstellt. Es wird Die Absicherungsgeschäfte werden getätigt, um das Exposure der
nicht garantiert, dass sich das aufgezeigte Risiko- und Ertragsprofil des Anteilinhaber gegenüber Bewegungen in der Basiswährung des Fonds
Fonds gleich bleibt; es kann sich im Zeitablauf verändern. Das bedeutet, zu reduzieren. Durch diese Transaktionen können Anleger weitgehend
dass die Einstufung des Fonds in dieselbe Risikokategorie nicht gegen Wertschwankungen der Basiswährung des Fonds gegenüber der
Währung der Klasse EUR Hedged A geschützt werden; es entsteht
garantiert wird.
jedoch kein vollständiger Schutz gegenüber Währungsschwankungen,
Das Hauptrisiko besteht darin, dass der Wert von Anteilen und die sodass es zu Veränderungen beim Nettoinventarwert je Anteil und der
daraus erzielten Erträge sowohl zu- als auch abnehmen können, und ein relativen Wertentwicklung einer Anlageklasse kommen kann.
Anleger möglicherweise nicht den von ihm investierten vollen Betrag
Der Prospekt der Gesellschaft und die Fondsinformationskarte enthalten
zurückerhält.
weitere Informationen zu allen Risikofaktoren des Fonds.
Da der Nettoinventarwert des Fonds durch die Schwankungen der
betreffenden Wechselkurse beeinflusst wird, kann auch die Hauptanlage
eines Anteilsinhabers beeinträchtigt werden.
Geringeres Risiko
Höheres Risiko
Kosten
Die Kosten werden für den Betrieb des Fonds verwendet, einschließlich der Vermarktung und des Vertriebs. Diese Kosten reduzieren das
potenzielle Wachstum Ihrer Anlage.
Bei den angegebenen Ausgabeaufschlägen- und RücknahmeEinmalige Kosten vor oder nach der Anlage
abschlägen handelt es sich um Höchstbeträge. In einigen Fällen
kann der Betrag auch geringer ausfallen – Informationen dazu
erhalten Sie von Ihrem Finanzberater.
Ausgabeaufschlag
Der Verwaltungsrat beabsichtigt gegenwärtig
nicht, eine Zeichnungsgebühr zu erheben. Der
*Da seit der Auflegung der Anteile noch kein vollständiges
Verwaltungsrat
kann
jedoch
eine
Geschäftsjahr verstrichen ist, handelt es sich bei den
Zeichnungsgebühr von bis zu 5% auf den
ausgewiesenen laufenden Kosten um Schätzungen.
Zeichnungserlösen erheben.
Rücknahmeabschlag
Der Verwaltungsrat beabsichtigt gegenwärtig
nicht, eine Rücknahmegebühr zu erheben. • Transaktionskosten, ausgenommen Ausgabeaufschläge oder
Der Verwaltungsrat kann jedoch eine Rücknahmeabschläge, die von der Gesellschaft für den Kauf oder
Rücknahmegebühr von bis zu 3% auf Verkauf von Anteilen eines anderen Organismus für gemeinsame
Rücknahmen erheben, die innerhalb von 60 Anlagen bezahlt werden.
Tagen nach der jeweiligen Zeichnung durch
den betreffenden Anteilinhaber verlangt Für weitere Informationen zu den Kosten wird auf den
werden.
Abschnitt “Gebühren und Aufwendungen” des Prospekts
Dabei handelt es sich um den höchsten Prozentsatz, der vom verwiesen, der unter http://www.sparxfunds.ie/ verfügbar ist.
Zeichnungsbetrag in Abzug gebracht werden darf, bevor dieser investiert
wird oder bevor die Erlöse Ihrer Anlage ausbezahlt werden.
Kosten zulasten des Fondsvermögens im Laufe des Jahres.
Laufende Kosten
2,93%*
Kosten zulasten des Fondsvermögens unter bestimmten Bedingungen.
Performancegebühr
0%
Frühere Wertentwicklung
Für die Anteile sind noch keine Performance-Daten verfügbar, da sie noch nicht aufgelegt wurden.
Praktische Informationen
Verwahrstelle:
HSBC Institutional Trust Services (Ireland) DAC
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Der Nettoinventarwert je Anteil des Fonds wird in EUR berechnet. Der Nettoinventarwert wird an dem auf den jeweiligen Handelstag
folgenden Geschäftstag auf dem Internet unter www.bloomberg.com veröffentlicht und nach jeder Neuberechnung des Nettoinventarwerts
aktualisiert.
Der Fonds untersteht den Steuergesetzen und Rechtsvorschriften von Irland. Diese Tatsache kann je nach Ihrem Domizilland Auswirkungen
auf Ihre Anlagen haben. Bitte wenden Sie sich für weitere Details an einen Berater.
Sie können von einem Fonds der Gesellschaft zu einem anderen oder von einer Klasse zu einer andern wechseln; in diesem Fall müssen sie
die Umwandlungsgebühr des betreffenden Fonds bezahlen. Für weitere Informationen über die Möglichkeit einer solchen Umwandlung
verweisen wir Sie auf den Prospekt der Gesellschaft und die Fondsinformationskarte.
Die Gesellschaft wendet eine Vergütungspolitik im Rahmen der geltenden OGAW-Richtlinien an. Die Einzelheiten der aktuellen
Vergütungspolitik der Gesellschaft, darunter eine Beschreibung darüber, wie die Vergütung und die sonstigen Zuwendungen berechnet
werden, und die Identität der für die Zuteilung der Vergütung und sonstigen Zuwendungen zuständigen Personen, sind nach der
Veröffentlichung über die Website http://www.sparxfunds.ie/ zugänglich, und den Anlegern wird auf Anfrage kostenlos eine Papierversion
zugestellt.
Das Vermögen des Fonds ist von den anderen Fonds der Gesellschaft getrennt. Weitere Informationen über die Gesellschaft finden Sie im
Prospekt. Der Prospekt und die periodischen Berichte lauten auf den Namen der Gesellschaft.
Exemplare des Prospekts sowie der Jahres- und Halbjahresberichte über die Gesellschaft und den Fonds sind kostenlos bei der allgemeinen
Verwaltungsgesellschaft erhältlich. Bitte richten Sie Ihre Anfrage an [email protected].
Der Verwaltungsrat der Gesellschaft haftet gesetzlich für Informationen in diesem Dokument, die irreführend oder unzutreffend sind oder nicht mit
den entsprechenden Teilen des Fondsprospekts und der Fondsinformationskarte oder Klasseninformationskarte übereinstimmen.
Die Gesellschaft wurde am 30. Oktober 2003 in Irland zugelassen und wird durch die Central Bank of Ireland beaufsichtigt. Diese wesentlichen
Anlegerinformationen sind zutreffend und entsprechen dem Stand vom 10. Februar 2017.